608.5GWh背�的洗牌潮：中国动力电池豪�全�72.4%份�，日韩巨头为何集体放缓？_新浪财�_新浪网

æ（æ�¥æº�：储能世界）“608.5GWh是规模信å�·ï¼Œ72.4%则是全ç�ƒåŠ¨åŠ›ç”µæ± ç«�争格局正在é‡�æ�„çš„è¯�æ�®ã€‚608.5GWh2026年上å�Šå¹´å…¨ç�ƒç”µæ± ç”¨é‡�72.4%Top 10中7家中国ä¼�业å�ˆè®¡ä»½é¢�📌 本文看点01整体市场å¢�é•¿02中国ä¼�业份é¢�03未æ�¥ç«�争é‡�点01MARKET一ã€�整体市场：全ç�ƒç”µæ± ç”¨é‡�çª�ç ´608.5GWh2026å¹´1月至6月，全ç�ƒç™»è®°æ³¨å†Œçš„电动汽车，包括EVã€�PHEVå’ŒHEV，电池使用é‡�约为608.5GWh。ä¸�2025å¹´å�ŒæœŸçš„507.1GWh相比，å¢�é•¿20.0%。ä»�更长周期看，2017年至2025å¹´å…¨ç�ƒxEV电池装机é‡�å¤�å�ˆå¹´å�‡å¢�é•¿ç�‡ï¼ˆCAGR）达到45.5%。å�³ä½¿åœ¨åŸºæ•°æ‰©å¤§çš„情况下，2026年上å�Šå¹´å…¨ç�ƒç”µåŠ¨åŒ–市场ä»�ä¿�æŒ�两ä½�æ•°å¢�长。— 图1：全ç�ƒxEV电池装机é‡�å�†å¹´å¢�长趋势å�Š2017—2025å¹´CAGR（数æ�®æ�¥æº�：SNE Research）02LEADERS二ã€�头部ä¼�业表ç�°ï¼šä¸­å›½ä¼�业继续扩大份é¢�1.å®�德时代ä¸�比亚迪å�ˆè®¡å� 54.3%å®�德时代（CATL）2026年上å�Šå¹´è£…机é‡�达到242.7GWh，高äº�2025年上å�Šå¹´çš„193.7GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿25.3%。其全ç�ƒå¸‚场份é¢�ç”±38.2%å�‡è‡³39.9%，继续æ�’å��第一。比亚迪（BYD）装机é‡�为87.7GWh，较2025å¹´å�ŒæœŸçš„86.4GWhå¢�é•¿1.6%。由äº�å¢�速ä½�äº�å…¨ç�ƒå¸‚场平å�‡æ°´å¹³ï¼Œå…¶å¸‚场份é¢�ç”±17.0%é™�至14.4%，但ä»�æ�’å��第二。按2026年上å�Šå¹´å¸‚场份é¢�计算，CATLä¸�BYDå�ˆè®¡å� å…¨ç�ƒåŠ¨åŠ›ç”µæ± è£…机é‡�çš„54.3%。æ��料还æ��到，比亚迪正在加速海外å“�牌销售网络建设ã€�海外本土化生产，以å�Šåˆ€ç‰‡ç”µæ± å’Œå¿«å……技术的应用。2. 中系二梯队：多家ä¼�业å¢�速超过市场平å�‡æ°´å¹³é™¤CATLå’ŒBYD外，å�¦å¤–5家进入全ç�ƒTop 10的中国ä¼�业å�‡å®�ç�°å�Œæ¯”å¢�长：中创新航（CALB）31.2GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿39.5%，市场份é¢�ç”±4.4%å�‡è‡³5.1%，æ�’å��第四；国轩高科（Gotion）28.0GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿43.3%，市场份é¢�ç”±3.9%å�‡è‡³4.6%，æ�’å��第五；亿纬锂能（EVE）20.9GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿51.7%，市场份é¢�ç”±2.7%å�‡è‡³3.4%，æ�’å��第七；蜂巢能æº�（SVOLT）15.7GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿40.9%，市场份é¢�ç”±2.2%å�‡è‡³2.6%，æ�’å��第ä¹�；欣旺达（Sunwoda）14.5GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿13.7%，市场份é¢�ç”±2.5%调整至2.4%，æ�’å��第å��。2026年上å�Šå¹´ï¼ŒTop 10中的7家中国ä¼�业å�ˆè®¡å� æ�®72.4%çš„å…¨ç�ƒå¸‚场份é¢�，高äº�2025å¹´å�ŒæœŸçš„70.9%，æ��å�‡1.5个百分点。æ��料将这一表ç�°ä¸�中国市场规模ã€�磷酸é“�锂（LFP）电池æˆ�本ç«�争力，以å�Šä¸­å›½ä¼�业å�‘海外OEM和商用车市场渗é€�è�”系起æ�¥ã€‚3. 日韩å�‚商：å¢�长放缓，市场份é¢�承å�‹LG Energy Solution（LGES）装机é‡�为52.6GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿8.4%，æ�’å��第三。其市场份é¢�ç”±9.6%下é™�至8.6%。æ��æ–™æ��到，LGESä»�å�‘特斯拉ã€�ç�°ä»£æ±½è½¦é›†å›¢ã€�通用汽车和大众æ��供电池。æ�¾ä¸‹ï¼ˆPanasonic）装机é‡�为22.7GWh，å�Œæ¯”å¢�é•¿10.2%，æ�’å��第六。å�—特斯拉北ç¾�销é‡�拉动，其装机é‡�有所å¢�长，但市场份é¢�ç”±4.1%é™�至3.7%。公å�¸æ­£åœ¨æ�¨è¿›åŒ—ç¾�生产效ç�‡æ��å�‡å’Œæ–°å�‹åœ†æŸ±ç”µæ± é‡�产准备。SK On装机é‡�为19.0GWh，å�Œæ¯”下é™�6.7%，æ�’å��第八，市场份é¢�ç”±4.0%é™�至3.1%。æ��料称，欧ç¾�主è¦�客户调整电动车产销计划，是其装机é‡�下é™�的主è¦�å�Ÿå› ä¹‹ä¸€ã€‚— 图2：2026年上å�Šå¹´å…¨ç�ƒTop 10动力电池ä¼�业装机é‡�ä¸�市场份é¢�对照（数æ�®æ�¥æº�：SNE Research）03RANKING三ã€�2026年上å�Šå¹´å…¨ç�ƒTop 10详细数æ�®2026æ�’å��ä¼�业2025年上å�Šå¹´è£…机é‡�2026年上å�Šå¹´è£…机é‡�å�Œæ¯”å¢�速2025年市场份é¢�2026年市场份é¢�1å®�德时代（CATL）193.7242.7+25.3%38.2%39.9%2比亚迪（BYD）86.487.7+1.6%17.0%14.4%3LG Energy Solution48.552.6+8.4%9.6%8.6%4中创新航（CALB）22.431.2+39.5%4.4%5.1%5国轩高科（Gotion）19.528.0+43.3%3.9%4.6%6æ�¾ä¸‹ï¼ˆPanasonic）20.622.7+10.2%4.1%3.7%7亿纬锂能（EVE）13.820.9+51.7%2.7%3.4%8SK On20.419.0-6.7%4.0%3.1%9蜂巢能æº�（SVOLT）11.115.7+40.9%2.2%2.6%10欣旺达（Sunwoda）12.814.5+13.7%2.5%2.4%—其他（Others）57.973.3+26.6%11.4%12.1%—全ç�ƒæ€»è®¡ï¼ˆTotal）507.1608.5+20.0%100.0%— 图3：全ç�ƒTop 6动力电池ä¼�业市场份é¢�æ¼”å�˜è¶‹åŠ¿ï¼ˆæ•°æ�®æ�¥æº�：SNE Research）04OUTLOOKå››ã€�行业展望：ç«�争ä»�产能规模转å�‘综å�ˆèƒ½åŠ›éš�ç�€2026年上å�Šå¹´ç»“æ�Ÿï¼Œå…¨ç�ƒåŠ¨åŠ›ç”µæ± ç«�争ä¸�å†�å�ªæ˜¯æ¯”较“è°�çš„å·¥å�‚建得多â€�。æ��æ–™æ��出，未æ�¥ç«�争é‡�点将集中在以下三个维度：法规å�ˆè§„ä¸�追溯能力欧洲å�³å°†å®�施的《欧盟电池护照》（EU Battery Passport）将对供应链数æ�®ç®¡ç�†ã€�数字注册框æ�¶å’Œäº§å“�å�¯è¿½æº¯æ€§æ��出è¦�求。ä¸�æ­¤å�Œæ—¶ï¼ŒåŒ—ç¾�政策ç�¯å¢ƒå’Œæœ¬åœŸåŒ–è¦�求ä»�存在ä¸�确定性。海外本土化è¿�è�¥æ•ˆç�‡èƒ½å�¦åœ¨æ¬§ç¾�等海外产能基地å®�ç�°ç¨³å®šçš„产线爬å�¡ä¸�高效ç�‡ç”Ÿäº§ï¼Œå°†æˆ�为中国ä¼�业和日韩ä¼�业海外工å�‚çš„é‡�è¦�考验。技术路线ä¸�产å“�组å�ˆç£·é…¸é“�锂（LFP）的全ç�ƒåŒ–æ�¨å¹¿ã€�下一代圆柱电池的é‡�产交付，以å�Šå®¢æˆ·ç»“æ�„多元化拓展，都å�¯èƒ½å½±å“�å�„家ä¼�业未æ�¥çš„市场份é¢�å�˜åŒ–。âˆ�æµ·é‡�资讯ã€�精准解读，尽在新浪财ç»�APP